2017年证券从业资格《证券市场基础知识》考试演练题及答案

证券市场是价值直接交换的场所。有价证券是价值的直接代表，其本质上只是价值的一种直接表现形式。下面小编为大家整理的证券从业资格《证券市场基础知识》考试演练题，欢迎大家参考学习。

　　一、判断题(正确的用A表示.错误的用B表示)

1.收入型基金的主要目的是从其投资组合的债券中得到适当的利息收益，与此同时又可以获得普通股的升值收益。(　　)

2.封闭式基金的存续期是固定的，不可以延长期限。(　　)

3.与ETF不同，LOF的申购和赎回均以现金方式进行。(　　)

4.由于证券投资基金奉行分散投资策略，所以投资于证券投资基金是没有风险的。(　　)

的申购是用一揽子股票换取ETF份额，赎回时是以基金份额换回现金。(　　)

6.封闭式基金的期限是指基金的存续期，即基金从成立起到终止之间的时间。(　　)

7.美国是证券投资基金的发源地。(　　)

8.与一般个人投资者相比，证券投资基金的资金规模较大，因而能获取较高的收益率。(　　)

9.契约型基金是用基金章程来约束当事人的行为。(　　)

10.公司型基金和契约型基金的投资者权利和义务是相同的。(　　)

11.开放式基金的申购价一般是基金份额净值加一定的认购费。(　　)

12.封闭式基金份额的交易价格与基金资产净值必然一致。(　　)

13.债券基金收益与市场利率呈反向变化关系，即随着市场利率的上升，债券基金的收益率将下降。(　　)

14.货币市场基金的投资对象包括股票、银行存款等金融工具。(　　)

15.成长型基金追求的是基金资产的长期增值。(　　)

16.交易所交易基金是封闭式基金的可赎回性和开放式基金的交易便利性相结合的一种新型基金。(　　)

17.基金管理公司不可以从事社保基金管理和企业年金管理业务。(　　)

18.契约型基金份额持有人可以直接影响基金的日常决策。(　　)

19.按照《证券投资基金法》的规定，依法募集基金是基金管理公司的一项法定权利，其他任何机构不得从事基金的募集活动。(　　)

20.基金管理人不能代表基金份额持有人行使诉讼权利或者实施其他法律行为。(　　)

21.我国《证券投资基金法》规定，基金管理人编制的基金财务报告可以不及时公告，但必须向证监会报告。(　　)

22.基金托管人应该是完全独立于基金管理机构、具有一定的经济实力、实收资本达到相当规模、具有行业信誉的金融机构。(　　)

23.证券投资基金的管理费通常按基金总资产的一定比率，逐日计提，按月支付。(　　)

24.基金管理人应于每个交易日当天对基金资产进行估值。(　　)

25.投资基金的管理费通常是直接向投资者收取的。(　　)

26.基金托管费通常按月计算并支付给托管人。(　　)

27.基金估值的目的是使基金价格能较准确地反映基金的预期价值。(　　)

28.根据《货币市场基金管理暂行规定》，对于每日按照面值进行报价的`货币市场基金，可以在基金合同中将收益分配的方式约定为红利再投资，并应当每日进行收益分配。(　　)

29.证券投资基金最普遍的收益分配方式是分配基金份额。(　　)

30.封闭式基金投资于流通受限证券的锁定期可以超过封闭式基金的剩余存续期。(　　)

31.目前在我国，基金管理人不能以基金资产进行房地产投资。(　　)

32.根据《证券投资基金运作管理办法》及有关规定，股票基金应有60%以上的资产投资于股票。(　　)

　　参考答案及解析:

1.【答案】B

【解析】收入型基金主要投资于可带来现金收入的有价证券，以此来获取当期的最大收入为目的。平衡型基金的主要目的则是从其投资组合的债券中得到适当的利息收益，与此同时又可以获得普通股的升值收益。

2.【答案】B

【解析】封闭式基金有固定的存续期，一般在5年以上，通常为10年或15年，经受益人大会通过并经监管机构同意可以适当延长期限。

3.【答案】A

【解析】与ETF不同的是，LOF不一定采用指数基金模式，也可以是主动管理型基金;同时，申购和赎回均以现金进行，对申购和赎回没有规模上的限制，既可以在交易所申购、赎回，也可以在代销网点进行。

4.【答案】B

【解析】证券投资基金通过多元化的投资组合，一方面借助于资金庞大和投资者众多的优势使每个投资者面临的投资风险变小;另一方面，利用不同投资对象之间收益率变化的相关性，达到分散投资风险的目的。但是分散风险并不是没有风险，只是将风险尽可能降低。

5.【答案】B

【解析】ETF最大的特点表现在实物申购和赎回机制，即它的申购是用一揽子股票换取ETF份额，赎回时是以基金份额换回一揽子股票而不是现金。

6.【答案】A

【解析】封闭式基金的期限是指基金的存续期，即基金从成立起到终止之间的时间。决定基金期限长短的主要因素有两个：一是基金本身投资期限的长短;二是宏观经济形势。

7.【答案】B

【解析】英国为证券投资基金的发源地。

8.【答案】B

【解析】基金主要投资于有价证券，其收益有可能高于债券，投资风险又可能小于股票。它一般能获得的收益率并不高，能满足那些不能或不宜直接参与股票、债券投资的个人或机构的需要。

9.【答案】B

【解析】契约型基金是用基金契约来约束当事人的行为。而题中描述的是公司型基金。

10.【答案】B

【解析】契约型基金的投资者购买基金份额后成为基金契约的当事人之一，投资者既是基金的委托人，又是基金的受益人;公司型基金的投资者购买基金公司的股票后成为该公司的股东，所以，公司型基金的投资者对基金运作的影响比契约型基金的投资者大。

11.【答案】A

【解析】开放式基金的交易价格取决于每一基金份额净资产值的大小，它的申购价一般是基金份额净资产值加一定的购买费，赎回价是基金份额净资产值减去一定的赎回费，不直接受市场供求影响。

12.【答案】B

【解析】封闭式基金的买卖价格由于受市场供求关系的影响，常出现溢价或折价现象，其并不必然反映单位基金份额的净资产值。

13.【答案】A

【解析】债券基金是一种以债券为主要投资对象的证券投资基金。债券基金的收益会受市场利率的影响，当市场利率下调时，其收益会上升;相反，如果市场利率上调，其收益将下降。

14.【答案】B

【解析】货币市场基金是以货币市场工具为投资对象的一种基金，其投资对象期限在1年以内，主要包括银行短期存款、国库券、公司短期债券、银行承兑票据及商业票据等货币市场工具。其中货币市场基金不得投资于股票。

15.【答案】A

【解析】成长型基金追求的是基金资产的长期增值。为达到这一目标，基金管理人一般会将基金资产投资于信誉度较高、有长期成长前景或长期盈余的股票。

16.【答案】A

【解析】ETF是英文“ExChangeTradedFunds”的简称，常被译为“交易所交易基金”，上海证券交易所将其定名为“交易型开放式指数基金”。ETF是一种在交易所上市交易的、基金份额可变的一种基金运作方式。ETF结合了封闭式基金与开放式基金的一系列运作特点，一方面可以像封闭式基金一样在交易所二级市场进行买卖，另一方面又可以像开放式基金一样申购、赎回。

17.【答案】B

【解析】目前我国基金管理公司的业务主要包括：证券投资基金业务、受托资产管理业务以及投资咨询服务;此外，基金管理公司还可以从事社保基金管理和企业年金管理业务、QDII业务等。

18.【答案】B

【解析】契约型基金是基于信托原理而组织起来的代理投资方式，既没有基金章程，也没有公司董事会，而是通过基金契约来规范三方当事人的行为。在契约型基金中，基金份额持有人只能通过召开基金受益人大会对基金的重大事项作出决议，但对基金日常决策通常不能施加直接影响。

19.【答案】A

【解析】按照《证券投资基金法》的规定，依法募集基金是基金管理公司的一项法定权利，其他任何机构不得从事基金的募集活动。基金管理公司应当按照基金合同的约定，对基金进行投资管理及基金注册登记、核算与估值、基金清算和信息披露等相关业务。

20.【答案】B

【解析】我国《证券投资基金法》规定，基金管理人应以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或实施其他法律行为。

21.【答案】B

【解析】我国《证券投资基金法》规定，基金管理人编制的基金财务报告要及时公告，并向证监会报告。

22.【答案】A

【解析】基金托管人的作用决定了它对所托管的基金承担着重要的法律及行政责任，因此，有必要对托管人的资格作出明确规定。总体来说，基金托管人应该是完全独立于基金管理机构、具有一定的经济实力、实收资本达到一定规模、具有行业信誉的金融机构。

23.【答案】B

【解析】基金管理费一般按照每个估值日基金净资产的一定比率(年率)逐日计提，累计至每月月底，按月支付。

24【答案】A

【解析】估值对象为基金依法拥有的各类资产，如股票、债券和权证等。基金管理人应于每个交易日当天对基金资产进行估值。

25.【答案】B

【解析】基金管理费指从基金资产中提取的、支付给为基金提供专业化服务的基金管理人的费用。

26.【答案】B

【解析】基金托管费是指基金托管人为保管和处置基金资产而向基金收取的费用。托管费一般按照基金资产净值的一定比率提取，逐日计算并累计，按月支付给托管人。

27.【答案】B

【解析】基金资产估值的目的是客观、准确地反映基金资产的价值。经基金资产估值后确定的基金资产净值而计算出的基金份额净值，其是计算基金份额转让价格特别是计算开放式基金申购与赎回价格的基础。

28.【答案】A

【解析】《货币市场基金管理暂行规定》第九条规定，对于每日按照面值进行报价的货币市场基金，可以在基金合同中将收益分配的方式约定为红利再投资，并应当每日进行收益分配。

29.【答案】B

【解析】基金利润(收益)分配一般有两种方式：①分配现金，这是最普遍的分配方式;②分配基金份额，即将应分配的净利润折为等额的新的基金份额送给受益人。

30.【答案】B

【解析】封闭式基金投资于流通受限证券的锁定期不得超过封闭式基金的剩余存续期;基金投资的资产支持证券必须在全国银行间债券交易市场或证券交易所交易。

31.【答案】A

【解析】我国《证券投资基金法》规定，基金财产应当用于以下投资：①上市交易的股票、债券;②国务院证券监督管理机构规定的其他证券品种。因此，证券投资基金的投资范围为股票和债券等金融工具。目前我国的基金主要投资于国内依法公开发行上市的股票、非公开发行股票、国债、企业债券和金融债券、公司债券、货币市场工具、资产支持证券、权证等。

32.【答案】A

【解析】根据《证券投资基金运作管理办法》及有关规定，基金投资应符合下列有关方面的规定：货币市场基金仅投资于货币市场;股票基金应有60%以上的资产投资于股票，债券基金应有80%以上的资产投资于债券;基金不得投资于有锁定期但锁定期不明确的证券。